一支地质考察队深入亚马逊雨林，在神秘黑湖中发现远古生物化石，却不知湖底沉睡着半人半鱼的变异生物。女科学家凯伊被半鱼人掳走，其男友杰克率队展开营救，却遭遇半鱼人无情的猎杀。半鱼人拥有惊人的水陆两栖能力，在黑夜与迷雾中神出鬼没，逐个击破队员。它既展现出对凯伊的占有欲，又对闯入者施以残忍报复，将黑湖化作血腥猎场。随着队员接连丧命，幸存者发现半鱼人并非单纯野兽，而是被人类勘探活动激怒的古老守护者。凯伊逐渐意识到半鱼人对她怀有异样情愫，试图利用这一点逃出生天。然而，当湖面掀起血色巨浪，人类与怪物的终极对决在绝望中展开。影片融合经典怪兽元素与心理恐怖，以幽深湖水和原始丛林为舞台，呈现一场关于自然反噬与人性贪婪的暗黑寓言。